Обзор ситуации на рынке альтернативных масличных культур (для журнала "Агроинвестор")
Информация подготовлена для журнала "Агроинвестор" на основе данных из исследований по рынкам масличных культур.
Список первоисточников: Анализ рынка масличных культур
Агроинвестор: Последнее время расширяются возможности российских сельхозпроизводителей по экспорту альтернативных масличных (соя, рапс, масличный лен, горчица). С чем связаны эти изменения? Какова тенденция дальнейшего развития этого направления? Какие из перечисленных агрокультур наиболее востребованы на мировом рынке и возможности для увеличения экспорта каких из этих масличных есть у отечественных аграриев?
Tebiz Group:
Вступление России в ВТО способствовало снятию большого количества барьеров, которые сдерживали торговые операции с российскими товарами. Тем не менее, для альтернативных масличных культур еще далеко не все вопросы решены.
К таким вопросам следует отнести таможенные пошлины на экспорт. На данный момент они отсутствуют только у масличного льна, который показывает впечатляющую динамику экспорта за последние 4 года (рост в 6 раз). Для остальных культур таможенные пошлины представлены следующими значениями:
- соя - 20%, но не менее 35 Евро/т,
- рапс - 15%, но не менее 30 Евро/т,
- горчица - 10%, но не менее 25 Евро/т.
Высокий урожай сои, полученный в России в 2011 году, способствовал принятию в июне 2012 года правительством постановления о временном снижении пошлин на экспорт сои с 20% до 5% (но не менее 8,5 Евро/т). Действие постановления заканчивалось 1 октября. За этот промежуток было зафиксировано существенное увеличение количества экспортных операций.
С момент вступления России в ВТО в течение 4 лет ожидается снижение экспортной пошлины на рапс с 20% (сейчас уже 15%) до 6,5% (но не менее 11,4 Евро/т).
Среди рассматриваемых агрокультур наиболее востребованными на мировом рынке являются соя и рапс. Мировое производство сои в 2012 году оценивается в 43 млн.тонн и демонстрирует положительный тренд уже долгие годы. Что касается рапса, то его объем выпуска на переработку и потребление достигает 24 млн.тонн. На этом рынке также в течение последних лет наблюдался положительный тренд, однако по прогнозам в текущем сезоне рынок ожидает сокращение на 2-4%, вследствие проблем с урожаем в Евросоюзе и Украине.
На основании прогнозов TEBIZ GROUP можно сказать, что отечественные аграрии имеют отличные шансы для увеличения экспортных поставок сои и масличного льна.
Агроинвестор: как в последнее время изменилась ситуация на рынке переработки этих масличных? Есть ли тенденции к увеличению объемов переработки? Да/нет и почему?
Tebiz Group:
В период мирового финансового кризиса многие из отраслей промышленности показывают отрицательный тренд, однако есть и такие, которые даже в кризис растут, благодаря своему потенциалу. И следует отметить, что продукты переработки альтернативных масличных культур как раз относятся к товарам из таких отраслей.
Начнем с переработки сои: по оценкам TEBIZ GROUP за 2012 год производство соевой муки выросло на 9%, соевого масла - на 11%, соевого соуса - на 25%.
Перерабатывающие мощности по выпуску рапсового масла показали существенный рост, который оценивается в 45% за год.
Сегменты переработки горчицы демонстрируют следующие показатели:
- приправа из горчицы - 10%-й рост,
- мука и горчичный порошок - 56%-й рост,
- горчичное масло - стагнация производства.
На 17% по нашим оценкам выросло производство льняного масла.
Таким образом, цифры показывают рост внутреннего спроса со стороны переработки на каждую из рассматриваемых агрокультур, который, в свою очередь, основан на спросе потребительском. Продукция переработки альтернативных масличных культур завоевывает потребительские предпочтения россиян.
Агроинвестор: как может расти производство этих масличных в зависимости от роста их экспорта?
Tebiz Group:
Прежде всего, следует обратить внимание на итоги производства данных культур в 2012 году. Здесь есть несколько небольших сюрпризов, которые касаются двух основных культур, а именно сои и рапса.
По прогнозам Минсельхоза РФ ожидалось производство сои на уровне 1,7 млн.тонн, что фактически значило бы конец многолетнего тренда роста валовых сборов сои в нашей стране. Однако, по последним нашим оценкам производство сои в России в 2012 году не только не уменьшилось, а даже увеличилось и достигло 2 млн.тонн, показав тем самым 14%-й рост.
В российском производстве рапса схожая ситуация - по прогнозам валовые сборы должны были вырасти на 9%, однако последние данные говорят о том, что рост составил все 21%.
По нашим оценкам показатели темпов роста валовых сборов масличного льна и горчицы также не отстают: 17% и 25% соответственно.
В группе альтернативных масличных культур можно выделить две подгруппы, а именно "масличный лен-горчица" и "соя-рапс". Первая подгруппа является экспортоориентированной, а вторая - нет.
Доля экспорта в российском производстве для масличного льна и горчицы варьируется от 30 до 45%. Производство данных культур в России во многом зависит от открытия новых рынков сбыта за рубежом и организации поставок.
Что касается производства сои и рапса, то доля отечественной продукции, отправляемая на экспорт, для этих культур варьируется в диапазоне от 3 до 7%.
Отличные результаты в производстве альтернативных масличных культур достигнуты, благодаря двум факторам, имя которым - "государственная программа развития сельского хозяйства" и "погодные условия".
Агроинвестор: если возможно: какова маржинальность этих масличных, каковы средние цены реализации (хотя бы по некоторым культурам в этом сезоне)?
Tebiz Group:
Маржинальность в сельском хозяйстве всегда была низкой, и масличные культуры не исключение из правил, отсюда и государственная поддержка сельхозпроизводителей. Из года в год и от региона к региону она разная, давать подобные оценки не представляется возможным и корректным.
Что касается цен производителей на сою и рапс в России, то здесь ситуация в целом отличается стабильностью, хотя и нельзя не отметить обоюдную тенденцию к росту. Ценовой диапазон колебаний сои лежит между 10,1 и 15,6 тыс.руб./т. У рапса он более широкий: от 10,5 до 17,5 тыс.руб./т. Пиковые значения среди цен производителей на рынке рапса в 2012 году наблюдались в марте и октябре, у сои - в июне и октябре.
Агроинвестор: каковы сценарии развития экспорта перечисленных масличных на этот и следующий сезоны?
Tebiz Group:
В прогнозе на ближайшие 5 лет среди рассматриваемых культур наилучшие перспективы ожидают масличный лен (увеличение объемов производства в 2 раза) и сою (увеличение на 40-60%). Валовые сборы рапса достаточно плохо подлежат прогнозу из-за ряда факторов, основными из которых являются погодные условия и соблюдение технологии выращивания.
Исследуя тренды внешней торговли России по масличным культурам и сопутствующие им условия внутри страны, компания TEBIZ GROUP наиболее вероятным считает следующий сценарий развития:
- соя - существенный рост экспорта следующие 5 лет;
- рапс - "качели" от 30 до 130 тыс.тонн без явного тренда на повышение или понижение в течение 3 лет. Несмотря на снижение пошлин большая часть урожая будет проходить переработку внутри страны;
- масличный лен - существенный рост экспорта следующие 5 лет;
- горчица - стагнация экспорта на уровне 30-40 тыс.тонн.
Прямая гиперссылка на первоисточник данного материала обязательна: Tebiz Group
Исследования по теме:
Источник информации о рынка: Tebiz Group
Данные Tebiz Group - основной источник рыночной аналитики и прогнозов